Đầu tư mạo hiểm là gì, ưu và nhược điểm của chúng là gì

2024 Tác giả: Malcolm Clapton | [email protected]. Sửa đổi lần cuối: 2023-12-17 04:15

Các khoản đầu tư như vậy được phân biệt bởi khả năng sinh lời cao và không ít rủi ro cao.

Những khoản đầu tư nào được gọi là mạo hiểm

Tên của họ xuất phát từ từ liên doanh trong tiếng Anh, có nghĩa là "liên doanh mạo hiểm". Và điều này thể hiện rất rõ chủ đề của cuộc trò chuyện. Đầu tư vốn mạo hiểm là đầu tư vào một doanh nghiệp mới thành lập hoặc công ty khởi nghiệp, từ đó không xác định được rõ ràng cái gì sẽ phát triển và liệu nó có tăng trưởng về nguyên tắc hay không. Nhưng rủi ro luôn rình rập những cơ hội lớn.

Bạn đang đầu tư vào một lĩnh vực kinh doanh hoàn toàn non trẻ, đôi khi thu hút tiền bạc ngay cả ở giai đoạn ý tưởng, vì vậy có nhiều rủi ro là nó sẽ cháy hàng. Nhưng nếu phép màu xảy ra và công ty thành công, bạn sẽ trở thành đồng sở hữu của Apple hoặc Yandex mới.

Igor Faynman chuyên gia về tài chính cá nhân và quản lý đầu tư

Cả ngân hàng và công ty cho thuê đều không sẵn sàng tài trợ vốn cho một công ty mới thành lập, và các doanh nhân mới thành lập thường không có tài sản thế chấp. Do đó, họ buộc phải vay tiền từ các nhà đầu tư mạo hiểm, đổi lại được cung cấp cổ phần trong doanh nghiệp.

Nếu thành công, phần nhận được để đầu tư có thể được bán với lợi nhuận lớn. Các ví dụ đáng chú ý về các công ty đầu tư mạo hiểm bao gồm Zoom, Uber và Airbnb. Ví dụ, chi phí của loại thứ hai đã tăng 14 nghìn lần kể từ năm 2008.

Lợi ích của đầu tư mạo hiểm là gì

Khả năng sinh lời cao

Nếu dự án mà bạn đã đầu tư, "bắn", thì giống như trúng số độc đắc vậy. Hãy nghĩ lại Airbnb. Hoặc đây là một ví dụ khác: tin nhắn công ty Slack. Hiện công ty ước tính đạt 18 tỷ đô la và vào tháng 3 năm 2010, nó đã đến tay các nhà đầu tư với chi phí khiêm tốn là 23,5 triệu đô la.

Khả năng sinh lời có thể vượt quá 1.000% số tiền đã đầu tư. Hơn nữa, trong vài năm đầu.

Igor Faynman

Ngưỡng đầu vào thấp (có sắc thái)

Theo chuyên gia, bạn có thể bắt đầu đầu tư với số tiền nhỏ. Nhưng nó phụ thuộc vào phương pháp bạn chọn để đầu tư mạo hiểm. Để bắt đầu, 100, 50 và thậm chí 30 nghìn rúp có thể là đủ. Chúng tôi sẽ nói về các tùy chọn có sẵn bên dưới.

Tham gia vào một điều gì đó tuyệt vời

Nếu công ty vươn lên dẫn đầu, bạn có thể tự hào về khả năng tài chính của mình và thực tế là ngay từ giai đoạn đầu, bạn đã coi là ý tưởng tài tình của những người tạo ra dự án.

Những bất lợi của đầu tư mạo hiểm là gì

Rủi ro cao

Quy tắc đầu tư hoạt động 100% ở đây: tiềm năng sinh lời càng cao thì rủi ro càng lớn. Tương lai của một công ty khởi nghiệp là không chắc chắn và khả năng nó sẽ cháy hàng là rất cao.

Công ty không có nghĩa vụ gì đối với bạn và phá sản là một quá trình thông thường. Khi đầu tư vào một dự án mạo hiểm, hãy sẵn sàng chia tay số tiền đã đầu tư.

Igor Faynman

Cần chơi lâu dài

Tất nhiên, sẽ xảy ra trường hợp bạn đầu tư vào một dự án và nó nhanh chóng đạt được động lực - hãy mua và bán cổ phần của bạn. Nhưng dù sao nó cũng sẽ không phải là ngày mai. Ngoài ra, nếu bạn vội vàng, bạn có thể mất tiền: phát triển và đánh giá cao là một câu chuyện dài.

Nguy cơ gian lận

Theo Igor Fainman, đây là một hiện tượng khá phổ biến trong thế giới đầu tư mạo hiểm. Ví dụ, các kim tự tháp tài chính có thể hoạt động dưới vỏ bọc này. Và nếu bạn gặp phải như vậy, tiền sẽ được đảm bảo sẽ bị đánh cắp. Do đó, bạn cần nghiên cứu kỹ lưỡng các dự án mà mình định giải quyết.

Làm thế nào để bắt đầu đầu tư

Có một số cách để tham gia vào một doanh nghiệp mới thành lập hoặc khởi động thông qua các khoản đầu tư mạo hiểm.

Thông qua IPO

Đây là đợt bán cổ phần đầu tiên ra công chúng của công ty (IPO - Phát hành lần đầu ra công chúng). Theo quy luật, đến thời điểm này, nó đã trôi qua một số chặng đường và các nhà đầu tư có thể đánh giá những gì họ đang đầu tư.

Sau khi IPO, công ty trở thành công ty đại chúng và báo cáo về các hoạt động của mình theo tất cả các quy tắc. Theo đó, một nhà đầu tư mua cổ phiếu, đầu tư vốn của mình để phát triển kinh doanh và hy vọng rằng chứng khoán sẽ tăng giá.

Trực tiếp trước khi IPO

Bạn có thể tham gia trực tiếp vào dự án ở giai đoạn đầu - để trở thành cái gọi là thiên thần kinh doanh. Tất nhiên, để làm được điều này, bạn cần phải có số tiền lớn: 10 nghìn rúp sẽ không nâng cao được công ty.

Thông qua một quỹ mạo hiểm

Đây là một tổ chức tập trung vào làm việc với các công ty khởi nghiệp và các dự án sáng tạo. Quỹ thu tiền từ một số nhà đầu tư, sau đó phân chia cho các dự án có khả năng thành công.

Đây là chiến lược đúng đắn: nếu chín trong số mười công ty khởi nghiệp phá sản và một công ty ngừng kinh doanh, lợi nhuận có thể cho phép bạn chốt lỗ và có lãi. Trên thực tế, đây là điểm của các khoản đầu tư mạo hiểm.

Đồng thời, các chuyên gia của tổ chức cũng tham gia vào việc phân tích khả năng thành công của các dự án. Điều này rất quan trọng, vì các quỹ thường tham gia vào một dự án ở giai đoạn đầu, khi công việc kinh doanh đó chưa tồn tại.

Lý tưởng nhất, nếu chiến lược hoạt động, quỹ chia lợi nhuận giữa các nhà đầu tư theo cổ phần của họ. Tuy nhiên, Igor Fainman lưu ý rằng rủi ro khi đầu tư tiền thông qua một quỹ mạo hiểm là khá cao, vì chuyên môn của anh ta có thể không đủ. Vì vậy, điều đáng quan tâm là uy tín của quỹ.

Thông qua các nền tảng huy động vốn cộng đồng

Tại các trang web này, các công ty thu tiền cho các dự án của họ, đưa ra một số loại phần thưởng cho các khoản đầu tư. Thông thường chúng ta đang nói về một sản phẩm hoặc quà tặng. Nhưng đôi khi các nhà tài trợ được hứa một phần trong công ty.

Thông qua các câu lạc bộ nhà đầu tư

Chúng khác nhau, nhưng nhìn chung, ý nghĩa của công việc của một tổ chức như vậy là lựa chọn các dự án phù hợp với chủ đầu tư, giám sát các giao dịch và nhận lãi cho việc này. Đồng thời, các câu lạc bộ tạo cơ hội tham gia vào các giao dịch hợp vốn khi một số nhà đầu tư hợp nhất. Ở đây, vai trò của họ tích cực hơn là trong các quỹ mạo hiểm.

Các câu lạc bộ nhà đầu tư thường tìm kiếm các công ty khởi nghiệp trong giai đoạn đầu, điều này dẫn đến rủi ro cao. Cũng có một sắc thái.

Thông thường những kẻ lừa đảo ngụy trang thành một câu lạc bộ và bán ở đó không phải là các dự án thực, mà là không khí. Bạn cần phải cẩn thận nhất có thể.

Igor Faynman

Tìm kiếm các dự án đầu tư mạo hiểm ở đâu

Nếu bạn quyết định tự mình hành động, nhưng vẫn chưa thành công với tư cách là một nhà đầu tư, người mà các dự án đang tự xếp hàng cho mình, thì đây là những điều bạn nên chú ý:

• Các cuộc thi khởi nghiệp - theo cách này, bạn sẽ không chỉ tìm hiểu về các dự án, mà còn có thể đánh giá ngay tiềm năng của chúng theo kết luận của Ban giám khảo.
• Các công ty tăng tốc và vườn ươm doanh nghiệp - chúng giúp các doanh nhân trẻ, bạn cũng có thể giúp họ.
• Mạng xã hội - mạng có thể hoạt động rất tốt ở đây, vì bạn có thể nhận được nhiều thông tin hơn từ một chuyên gia PR khác, người đang điều hành một số công ty khởi nghiệp hơn là từ các nguồn mở khác.
• Phương tiện truyền thông được giới thiệu - và không chỉ để đọc các ấn phẩm; ví dụ, Rusbase có một cơ sở dữ liệu về các công ty khởi nghiệp đang tìm kiếm các khoản đầu tư.

Và nói chung, tốt hơn là bạn nên cởi mở với các cách thu thập thông tin khác nhau và tìm kiếm các dự án đầu tư từ nhiều nguồn khác nhau.